2025-02-04 22:04:30
摘要
2月4日（周二）美股盘前，美股三大股指期货涨跌不一。道指期货跌0.21%，标普500指数期货跌0.03%，纳指期货涨0.11%。
个股行情
1.Palantir四季度营收8.275亿美元，高于预期。
2.恩智浦半导体2024年第四季度营收31.1亿美元，同比下降9%。
3.默沙东（MRK.N）新财年营收与盈利指引均不及预期，暂停向中国供应HPV疫苗Gardasil。
4.辉瑞（PFE.N）第四季度营收177.6亿美元，高于市场预期。
5.百事（PEP.O）Q4营收意外同比下滑，全年盈利指引不及预期。
6.首次实现全年盈利：Spotify（SPOT.N）2024年Q4营收42.4亿欧元，同比增长16%。
7.Paypal（PYPL.O）第四季度净营收83.7亿美元，高于市场预期。
8.Salesforce（CRM.N）裁员1000个岗位，同时加大对专注于人工智能的销售人员的招聘力度。
9.又一中国模型赶超OpenAI！Qwen2.5-Max数学编程能力全球出众。
个股重要消息
1.特朗普签行政令，暂缓对墨加商品加征关税至今年3月4日
当地时间2月3日，美国总统特朗普签署行政命令，暂停对墨西哥、加拿大商品加征关税，将其实施时间推迟到2025年3月4日。声明表示，美国国土安全部长应与国务卿、司法部长、总统国家安全事务助理和总统国土安全助理协商，继续评估美国北部边境的局势。如果非法移民和非法毒品危机恶化，且加拿大政府未能采取足够措施缓解这些危机，特朗普将采取必要措施应对局势，可能会继续加征关税。
2.特朗普关税政策引发市场震动，美国通胀预期升至3%
美国总统唐纳德·特朗普在上周末宣布对墨西哥、加拿大和中国商品加征关税，这一决定冲击了市场对通胀的预期。交易员们目前预计，2025年大部分时间美国消费者价格指数（CPI）年增长率将接近3%。据嘉信理财研究中心的固定收益团队分析，如果特朗普政府的关税政策保持不变，包括对墨西哥和加拿大商品征收25%关税，以及对中国商品征收10%关税，那么美联储最关注的通胀指标——个人消费支出（PCE）物价指数在未来几个月可能会突破3%。
3.中国出手反制美国
国务院关税税则委员会表示，自2025年2月10日起，对原产于美国的部分进口商品加征关税。据市场监管总局网站，因谷歌公司涉嫌违反《中华人民共和国反垄断法》，市场监管总局依法对谷歌公司开展立案调查。中国商务部表示，自2月4日起，对钨、碲、铋、钼、铟相关物项实施出口管制。据中国商务部网站，依据《不可靠实体清单规定》有关规定，不可靠实体清单工作机制决定将美国PVH集团、因美纳公司（Illumina Inc.）列入不可靠实体清单。
4.特朗普关税大棒来袭，美联储最鸽派官员转向“谨慎降息”：通胀可能卷土重来
货币政策立场长期以来偏向“鸽派”的芝加哥联储主席古尔斯比（Austan Goolsbee）表示，在特朗普政府带来的不确定性大幅增加的宏观背景下，美联储在降低借贷成本时应比以往更加谨慎。古尔斯比的言论与他的两位美联储同事的最新言论相呼应，这两位同事在周一早些时候的单独讲话中也提到了关税等政策之下，美国经济未来路径的不确定性增加。
5.大摩拉响警报：亚洲科技股陷“关税风暴+估值泡沫”双杀，中国半导体逆势突围
摩根士丹利在最新报告中警告称，亚洲科技股目前正面临贸易紧张局势、估值过高以及盈利上行空间不足的多重风险。该行分析师肖恩·金（Shawn Kim）等在报告中指出，如果计算机芯片关税上调，贸易紧张局势再度升级，亚洲科技股短期内可能下跌约20%。报告指出，全球投资者对人工智能的热情推动了亚洲科技股的上涨，追踪该地区半导体股票的指标自2022年底以来已上涨超过65%。然而，这种快速上涨也推高了估值，但每股收益预期修正“并未出现有意义的改善”，导致目前的盈利预期过高。尽管如此，摩根士丹利也看到了一些亮点。分析师表示，与全球半导体行业相比，他们更看好互联网和中国国内半导体行业的股票。
6.俄罗斯副总理：欧佩克+讨论了特朗普提高石油产量的呼吁
俄罗斯副总理诺瓦克表示，欧佩克+联合部长级监督委员会（JMMC）讨论了美国总统特朗普提高石油产量的呼吁。诺瓦克在接受俄罗斯电视台采访时表示，委员会同意欧佩克+将从4月1日开始逐步增加石油产量，这与此前的计划一致。特朗普此前公开呼吁欧佩克+及其主要成员国沙特降低油价，称这样做将结束俄乌冲突。当被问及特朗普的言论是否在JMMC会议上被讨论时，诺瓦克回答说：“这个话题以某种方式被部分触及。”
经济数据
美国至2月1日当周红皮书商业零售销售年率改善至5.7%
美国至2月1日当周红皮书商业零售销售年率前值4.9%，公布值5.7%。美国红皮书研究机构（Redbook Research）统计一周内的连锁店销售，反映消费支出水平。实际值大于预期值，利好美元；因消费占美国经济比重近2/3，故反映零售销售的数据被广为重视。数据好坏将预示未来消费对经济的推动作用。
美股时间段值得关注的事件
23:00 美国12月JOLTs职位空缺（万人）
23:00 美国12月工厂订单月率
待定 以色列总理内塔尼亚胡在白宫与美国总统特朗普举行会晤。
待定 日本央行行长植田和男出席国会会议。
（亚汇网编辑：冰凡）
