黄金交易提醒：强势美元携“小非农”来袭，金价濒临险境

  周三(10月31日)亚市盘初，现货黄金小幅走弱逼近1220整数关口，也接近100日均线支撑，美国经济数据乐观，欧元(1.1343, 0.0000, 0.00%)和英镑(1.2707, -0.0001, -0.01%)也持续走弱，美元指数(97.0227, 0.0237, 0.02%)隔夜创逾一年新高，金价依然受到拖累，技术面短线看空信号也有所增强，投资者将关注晚间有着“小非农”之称的美国10月份ADP就业报告。

  基本面消息

  ① 美国10月消费者信心指数触及十八年高点；

  周二(10月30日)数据显示，美国10月谘商会消费者信心指数录得137.9，为2000年9月以来最高；这主要受强劲的就业市场带动，令人更加预期强劲的经济增长将持续到2019年初。

  ② 欧元区三季度GDP表现较差，意大利经济陷入停滞

  欧元区第三季度GDP增速放缓至近四年最慢的0.2%，差于预期；数据表明，经济放缓还将继续，这将让欧洲央行感到不安，欧洲央行将于12月结束2015年推出的旨在提振通胀和经济增长的资产购买计划。

  分析师表示，欧元区第三季经济增幅从第二季的0.4%降至0.2%，不太可能改变上述结束购债计划，但可能会推迟欧洲央行在结束刺激计划后首次升息的日期。

  另外，因公众信心转为黯淡，意大利经济不振的迹象，也突显出欧元区第三大经济体正成为其最薄弱环节之一的担忧。

  数据显示，意大利第三季经济陷入停滞，意大利7-9月当季国内生产总值(GDP)较前季持平，反应内需和外贸皆未能提振意大利经济成长。

  提醒，以上经济数据的表现都是利好美元，尤其是美国经济基本面强劲，令美联储有望在今年和明年继续升息，对金价不利。不过隔夜德国CPI数据表现比较乐观，有望支撑周三将出炉的欧元区CPI数据，需要予以留意。

  ③ 美国股市回升

  受助于芯片和运输类股强劲上涨，投资者利用股市近期大幅回落的机会买入，美国股市三大股指周二收盘跳升逾1%。费城半导体指数大涨4.2%，为3月以来最大单日百分比涨幅。英特尔急升5.2%，给标普500指数带来最大提振。

  道琼工业指数收涨431.72点或1.77%，报24874.64点；标普500指数涨41.38点或1.57%，报2682.63点；纳斯达克指数收高111.36点或1.58%，收报7,161.65点。

  提醒，美国股市的企稳反弹会削弱黄金的避险需求，对金价不利；投资者一方面，需要留意亚欧股市是否会跟随美股上涨，另外需要留意美国股市的进一步走势及黄金避险需求的变化。

  技术面分析

  日线级别：震荡下跌，强阻力位附近“倒锤子线”后紧跟两根阴线，失守了10日均线支撑，KDJ死叉运行，MACD也初步结成死叉，目前正在测试1220整数关口、100日均线1219.57和20日均线1218.27的多重支撑，下破风险较大，进一步关注8月28日高点1214.28附近支撑，一旦失守该位置，则增加中线看空信号。金价可能会分别试探1200整数关口和1180附近支撑。

  上方初步阻力在10日均线1227.56附近，收复该位置前，后市偏向下行；进一步阻力在10月29日高点1235.42附近，隔夜高点1230.58附近也有些阻力。

  参考因素：

  美元指数非常强劲，目前已经初步升破了8月15日高点96.98附近阻力，也初步站上了97整数关口上方，创下了2017年7月份以来新高，极大了增加了多头信心和看涨信号，后市有望进一步上探97.87附近阻力，这对金价不利。

  美国10年期国债收益率隔夜上涨1.23%，目前在3.128附近，短线看涨信号有所增加，对金价不利。

  黄金ETF——SPDR持仓不变，恐慌指数周二震荡微跌，影响较小。

  分析师观点

  Dillon Gage Metals投资服务部执行副总裁Walter Pehowich表示，在关税消息传出之际，黄金并没有表现出避险特征，只要美元继续维持在目前的水准或走高，金价将会承压。预计在美国中期选举前，金价将维持在1,215-1235美元区间。

  Jefferies汇市董事总经理Brad Bechtel认为，美元近期走强的部分原因是年底美元融资需求，银行和其他机构需要调整资产负债表上以美元计价的负债和资产。过去三年我们都看到了这种走势，美元在第四季受到支撑。

  后市前瞻

  本交易日首先需要简单留意一下亚洲时段的日本央行利率决议，市场普遍预期会维持不变，但日本央行措辞的变化也需要留意。

  另外，欧洲时段的欧元区10月CPI数据和就业数据需要关注；然后就是20:15出炉的美国10月份ADP就业报告，也需要关注。

  最后，对于国际贸易局势的相关消息、意大利预算问题的相关消息也需要留意。